PAI Partners (« PAI »), société de capital-investissement de premier plan, annonce la signature d’un accord définitif portant sur l’acquisition d’Innovad Group (« Innovad » ou le « Groupe »), acteur mondial des additifs spécialisés pour l’alimentation animale, auprès d’IK Partners (« IK »), société de capital-investissement européenne leader. PAI acquiert sa participation auprès du fonds IK IX. L’équipe dirigeante d’Innovad, menée par Ben Letor, réinvestira dans le cadre de cette transaction.

Innovad est un fournisseur de premier plan de solutions de santé et de nutrition animales, proposant une large gamme d'additifs de spécialité, principalement destinés aux volailles, aux ruminants et aux porcs. Le Groupe a développé un portefeuille de produits diversifié et performant, axé sur des applications à forte valeur ajoutée qui contribuent à divers aspects de la santé animale, tels que la santé intestinale, la gestion des mycotoxines et l'immunité.

Basée à Anvers, en Belgique, Innovad dessert une clientèle diversifiée de 900 personnes réparties dans 75 pays. Elle exploite six sites de production, s'appuyant sur une production interne en Belgique, au Brésil et en Italie, ainsi que sur des partenaires de sous-traitance en Suisse et en Italie.

Depuis son rachat par IK en 2021, Innovad a connu une croissance significative, enregistrant une croissance à deux chiffres de son chiffre d'affaires grâce à son expansion dans le domaine des ingrédients primaires, à l'adoption d'une approche axée sur les solutions et à son implantation sur des marchés stratégiques. La transformation du Groupe avec IK s'est notamment traduite par le lancement réussi d'un outil de biosurveillance innovant pour le contrôle des toxines, ainsi que par la finalisation et l'intégration de trois acquisitions qui ont renforcé sa position concurrentielle, enrichi son expertise, en particulier dans le secteur phytogénique, et étendu sa présence directe sur des marchés clés.

PAI entend capitaliser sur cette dynamique de croissance en accompagnant la transformation d'Innovad et en renforçant sa position de leader sur le marché porteur des additifs spécialisés pour l'alimentation animale. Pour ce faire, elle prévoit d'accélérer la croissance organique, de réaliser des acquisitions stratégiques et de bâtir une plateforme solide afin de poursuivre l'expansion du Groupe.

Ben Letor, PDG d'Innovad Group, a déclaré : « Notre collaboration avec IK et l'ensemble de l'équipe d'Innovad Group a été une expérience remarquable, qui a abouti à des réalisations dont nous sommes très fiers. Nous sommes ravis de poursuivre notre développement en nous appuyant sur nos solides fondamentaux, notre culture d'entreprise dynamique et notre engagement à répondre aux besoins et aux défis de nos clients. Nous sommes très honorés de la confiance que nous témoigne PAI et nous sommes convaincus que ce nouveau partenariat, grâce à son regard neuf et à ses compétences, enrichira et soutiendra nos ambitions et nos projets à fort impact. »

Gaëlle d'Engremont et Julie Gautier, associées chez PAI Partners, ont déclaré : « Nous sommes ravies de nous associer à Ben Letor et à l'équipe de direction d'Innovad pour accompagner le Groupe dans sa prochaine phase de croissance. Innovad s'est imposée comme un acteur mondial dynamique et en forte croissance dans le domaine des additifs spécialisés pour l'alimentation animale. Nous sommes impatientes d'accélérer cette transformation, en nous appuyant sur notre solide expérience dans le développement d'entreprises agroalimentaires et de biens de consommation en leaders mondiaux, notamment dans le secteur des ingrédients et de la nutrition animale, où nous avons fait nos preuves. »

Remko Hilhorst, associé gérant d'IK Partners et conseiller du fonds IK IX, a déclaré : « Lors de l'acquisition d'Innovad en 2021, nous étions déjà impressionnés par les capacités de R&D et le potentiel de croissance du Groupe. Nous avons pris des mesures importantes pour poursuivre son développement en tant que plateforme leader sur le marché de la santé animale. Grâce au soutien d'IK, Innovad s'est implantée sur plusieurs marchés géographiques clés, a élargi sa gamme de produits photogéniques et a augmenté ses investissements en R&D pour capitaliser sur le succès de l'application Myco-Marker. Nous souhaitons à Ben et à toute son équipe beaucoup de succès pour la prochaine étape de la croissance d'Innovad en partenariat avec PAI. »




Source : Communiqué de presse