Covestro AG figure parmi les principaux fabricants mondiaux de matériaux polymères

La compagnie pétrolière émiratie Adnoc a conclu un accord pour acquérir le groupe allemand de chimie et plastiques Covestro, valorisant ce dernier à près de 12 milliards d'euros. L'offre publique d'achat, fixée à 62 euros par action, représente une prime de 54 % par rapport au cours de juin 2023, avant les premières rumeurs de rachat.

Cette acquisition stratégique permet à Adnoc de renforcer sa présence dans le secteur des produits chimiques, en ligne avec son ambition de devenir un des cinq plus grands acteurs mondiaux du domaine. Covestro servira de plateforme pour les matériaux de performance et les produits chimiques de spécialité d’Adnoc, avec des débouchés clés dans les véhicules électriques, l’isolation thermique et les adhésifs.

La chimie allemande traverse une crise liée aux coûts énergétiques élevés et à une faible demande, fragilisant des leaders comme BASF ou Bayer. Adnoc, fort de sa position de géant pétrolier et dirigé par Sultan Al Jaber, président de la COP28, s’engage également à soutenir la croissance de Covestro via une augmentation de capital de 1,17 milliard d’euros.

L’opération, financée par les liquidités d’Adnoc, est conditionnée à un seuil minimum d'acceptation de 50 % plus une action et à l’approbation des autorités, dont le superviseur financier allemand Bafin.



Source : Fusacq